Vitro cierra capítulo de litigios con acreedores

Grupo Vitro alcanzó acuerdos con sus acreedores y su socio financiero Fintech, concluyendo su plan de reestructuración de deuda y poniendo punto final al camino de litigios que comenzó en el 2009 a partir de la insolvencia en que cayó debido a sus fallidas operaciones financieras vinculadas a instrumentos derivados.

Ahora la compañía cuenta con una estructura de pasivos sana, acorde a su capacidad de pago, por lo que estamos listos para aprovechar las grandes oportunidades que hoy se presentan , expresó Roberto Riva Palacio, portavoz de la empresa, a El Economista.

Con el acuerdo, Fintech adquirirá la mayor parte de los bonos de los acreedores que no aprobaron el plan de reestructuración propuesto por Vitro en el 2011 dentro de su concurso mercantil, y rechazará emprender alguna acción legal en contra de Vitro.

Adicionalmente, Fintech recibirá hasta 13% en las participaciones de una subsidiaria de Vitro en Estados Unidos, así como una nota de deuda por valor de 235 millones de dólares a un plazo de dos años.

Para David Martínez, director de Fintech, la reestructuración financiera de Vitro le permite tener un nivel bajo y sostenible de apalancamiento.

Con lo anterior, la empresa productora de vidrio podrá realizar operaciones internacionales, principalmente en Estados Unidos, lo que en el 2012 le significaron ventas por 446 millones de dólares.

Tanto Vitro como sus acreedores aceptaron desistir de cualquier proceso legal, demanda, apelación o amparo en México o en Estados Unidos. En términos productivos, Vitro aseguró que canalizará sus esfuerzos en los sectores automotriz, en nuevos hornos de prensado, construcción, envases, cosméticos, vinos y alimentos.

La inversión para este año es superior a los 120 millones de dólares de inversiones del año pasado porque incluye la reparación de uno de los hornos más grandes de envases en Querétaro, ahí vamos a ampliar su capacidad de 420 toneladas a 500 toneladas diarias , refirió el vocero la empresa.

La firma detalló a El Economista que el monto total de su deuda antes del concurso era de 1,719 millones de dólares, más aproximadamente 300 millones de intereses que no se pagaron (generados desde febrero del 2009), lo que daba un total de 2 ,019 millones de dólares. Después de estos acuerdos de reestructura, la deuda quedó, con los bonos que ya había emitido en el concurso de febrero del 2012 y el nuevo bono de 235 millones otorgado a Fintech, en unos 1,360 millones de dólares. Además, los vencimientos son a largo plazo, el primero en el 2015 y el segundo en el 2018.

Cronología de negociaciones:

2009 Febrero

• Vitro entra en suspensión de pagos, en consecuencia de sus pérdidas en instrumentos derivados, que detonaron el vencimiento anticipado de bonos de 1,200 millones de dólares.

25 de agosto 2010

• Vende activos inmuebles no productivos por 63.8 millones de dólares, con los que completa los 70 millones de dólares necesarios para dar por terminado el fideicomiso que mantenía con Bancomext.

Abril del 2011

• Entra en concurso mercantil tras un previo rechazo, ya que gran parte de sus acreedores eran sus subsidiarias.

Febrero del 2012

• Concluye su concurso mercantil, tras la aprobación de su plan de reestructura.

Noviembre del 2012

• La Corte de Apelaciones del Quinto Circuito de Estados Unidos confirmó la sentencia de la Corte de Bancarrota, con lo que se declara improcedente la homologación en EU del plan concursal de Vitro.

Febrero del 2013

• Gana litigio por fusión contra la británica Pilkington.

Marzo del 2013

• Logra acuerdo con sus acreedores, con lo que finaliza su plan de reestructuración de deuda.

claudia.tejeda@eleconomista.mx